home *** CD-ROM | disk | FTP | other *** search
/ TIME: Almanac 1993 / TIME Almanac 1993.iso / time / 080690 / 0806206.000 < prev    next >
Encoding:
Text File  |  1992-08-28  |  3.0 KB  |  69 lines

  1.                                                                                 BUSINESS, Page 49Double Vision In the Den
  2.  
  3.  
  4. A tiny U.S. company battles to market a dual-deck VCR
  5.  
  6.  
  7.     Any entrepreneur knows that thinking up a good idea for a
  8. product is the easy part. Seven years ago, Terren Dunlap, a
  9. lawyer in Scottsdale, Ariz., started a company called Go-Video
  10. to produce programs for corporate meetings and family
  11. occasions. He soon discovered that making cassette copies by
  12. wiring machines together was unwieldy and produced poor
  13. results, so he decided to develop a double-deck VCR. Since
  14. then, Dunlap has battled opponents ranging from Hollywood movie
  15. studios to Tokyo electronics giants. Starting this month,
  16. videophiles will finally be able to buy Dunlap's VCR-2 (price:
  17. $1,095).
  18.  
  19.     Dunlap's machine, the first dual-deck VCR in the U.S., is
  20. venturing where electronics behemoths have feared to tread.
  21. Japan's Sharp test-marketed a version in the Middle East
  22. several years ago but withdrew the product after movie studios
  23. threatened to sue on the grounds that users would make illegal
  24. copies of prerecorded movie tapes. Dunlap and his colleagues
  25. ran into the same objections to their dual-deck technology in
  26. 1984. They were also unable to find any electronics companies
  27. willing to manufacture their machines or supply the needed
  28. parts. In 1987 Dunlap's company filed a $1.5 billion antitrust
  29. lawsuit against 28 defendants, charging that JVC, NEC and other
  30. large consumer-electronics firms, as well as the Motion Picture
  31. Association of America, were illegally blocking the new
  32. product.
  33.  
  34.     The M.P.A.A. signed a truce with Go-Video in 1988 after the
  35. company agreed to equip its VCRs with an electronic device that
  36. can detect a special signal on a movie tape and prevent the
  37. consumer from making a copy. Last year Go-Video settled with
  38. 21 other defendants in the suit, accepting $2 million. One of
  39. the companies, Samsung, agreed to manufacture the VCR-2 at its
  40. factory in South Korea. In exchange, Samsung will license
  41. Go-Video's technology to sell dual-deck VCRs under its own
  42. label around the world. Building on its earlier case, Go-Video
  43. filed a new, $1 billion lawsuit last January against Sony, NEC
  44. and other Japanese companies, charging that they have conspired
  45. to monopolize global markets for such products as VCRs,
  46. digital-audio recorders and high-definition TV. Last week a
  47. federal court denied motions to dismiss the suit, clearing the
  48. way for a trial in Phoenix later this year.
  49.  
  50.     The pricey VCR-2 is selling briskly at upper-crust stores,
  51. but can it find a big audience? Some 12 million U.S. customers
  52. are expected to buy VCRs at an average price of $300 this year.
  53. Dunlap believes that at least 750,000 buyers will choose his
  54. machine in the next year or two. Camcorder buffs, he points
  55. out, can use the VCR-2 to edit their home movies. Among other
  56. applications: recording two programs at the same time, copying
  57. favorite tapes and recording a program while watching a tape.
  58.  
  59.  
  60. By Janice Castro.
  61.  
  62.  
  63.  
  64.  
  65.  
  66.  
  67.  
  68.  
  69.